2025年AI眼镜端伴随厂商逐步增加，为行业的降本带来动力，2025年具身智能机器人将进一步提升3D视觉与触觉感知能力，AI硬件供给从工具属性逐步成为陪伴属性，在AI时代IP属性强的产品更有利于快速累积忠实用户完成基本盘搭建。 deepseek是国产吗 AI产业链行情：2023年以来，截至2025年2月14日，AI产业链上游领域的相关指数普遍上涨。 风险提示：（1）美联储货币政策的不确定性：降息的节奏和时点，再通胀交易的可持续性。

DeepSeek浪潮下的AI行情仍在持续，我们梳理了2022年至今主要科技题材拥挤度到达高位后的宏观经济、产业趋势、市场资金环境以及后续市场风格发现，当其中某些条件改变导致短期情绪回落后，市场重心会重新回到自身产业逻辑上，相关科技题材的产业周期位置、行业竞争格局、业绩兑现可能性会重新成为市场焦点。 全A指数的PE（TTM）估值较上周上涨1.47%至19.02倍，处于2010年以来62.84%分位数，处于历史中等水平。 deepseek是国产吗 国产大模型成为AI眼镜需求爆发新驱动，我国具备AI眼镜规模化的产业基础，国家扩内需政策强调大力促进科技消费，产业进入需求放量期。

因此在具有明显经济周期的阶段，市场轮动研判的第一步就是跟随经济周期做多空拐点判断，早年间拐点判断的核心在于内部政策，例如底部拐点参考2008年四万亿强刺激下市场的V型走势，顶部拐点参考2015年中旬起监管清理杠杆资金，市场对于流动性担忧加剧，引发急跌。 1X展示家庭设计人形机器人NEOGamma近日1X发布视频展示NEOGamma家用人形机器人，EricJang发文表示在过去几周一直在1X员工家中测试NEOGamma，让它在家里做各种家务。

黄金、白银期现价格上行。 deepseek是国产吗 行业涨跌情况：今日申万一级行业涨跌各半，国防军工、美容护理、医药生物、机械设备和商贸零售等行业涨幅靠前。